| # | Mã | Ngành | % Giá | Điểm |
|---|---|---|---|---|
| 1 | BSR | San xuat dau khi | +6.58% | +2.11 |
| 2 | GAS | Ga, nuoc va cac tien ich khac | +3.73% | +1.52 |
| 3 | BVH | Bao hiem nhan tho | +6.98% | +0.75 |
| 4 | VHM | Dau tu bat dong san va dich vu | +0.58% | +0.69 |
| 5 | VCB | Ngan hang | +0.52% | +0.53 |
| 6 | STB | Ngan hang | +0.92% | +0.28 |
| 7 | VNM | San xuat thuc pham | +0.84% | +0.22 |
| 8 | VBB | Ngan hang | +5.86% | +0.16 |
| 9 | PLX | San xuat dau khi | +1.71% | +0.16 |
| 10 | HVN | Du lich va giai tri | +0.99% | +0.13 |
| Tổng (top 10) | +6.55 | |||
| # | Mã | Ngành | % Giá | Điểm |
|---|---|---|---|---|
| 1 | MCH | San xuat thuc pham | -2.13% | -0.83 |
| 2 | HPG | Kim loai cong nghiep | -2.18% | -0.80 |
| 3 | LPB | Ngan hang | -2.05% | -0.60 |
| 4 | TCB | Ngan hang | -1.20% | -0.60 |
| 5 | GVR | Hoa chat | -2.13% | -0.59 |
| 6 | CTG | Ngan hang | -1.00% | -0.49 |
| 7 | TCX | Cong ty Chung khoan | -2.67% | -0.47 |
| 8 | MWG | Ban le chung | -1.91% | -0.43 |
| 9 | SSB | Ngan hang | -3.08% | -0.43 |
| 10 | NVL | Dau tu bat dong san va dich vu | -6.75% | -0.40 |
| Tổng (top 10) | -5.64 | |||
| # | Ngành | Mã | W-Breadth | Eff Part | Liq | Class | Mom | Sort Score |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | Ngan hang | 23 | 59.3% | 58.2% | HIGH | WEAK | 49 | 54.2 |
| 2 | San xuat dau khi | 3 | 100.0% | 100.0% | LOW | ILLIQ | 73 | 41.9 |
| 3 | Dau tu bat dong san va dich vu | 66 | 49.2% | 23.7% | MED | WEAK | 26 | 31.7 |
| 4 | Cong ty Chung khoan | 20 | 26.9% | 37.4% | MED | WEAK | 15 | 26.3 |
| 5 | San xuat thuc pham | 30 | 54.8% | 62.9% | LOW | WEAK | 30 | 23.8 |
| 6 | Du lich va giai tri | 8 | 93.8% | 90.0% | DRY | ILLIQ | 90 | 22.5 |
| 7 | Ga, nuoc va cac tien ich khac | 10 | 99.3% | 99.2% | DRY | ILLIQ | 79 | 20.9 |
| 8 | Hoa chat | 27 | 90.4% | 92.3% | DRY | ILLIQ | 80 | 20.8 |
| 9 | Duoc pham va cong nghe sinh hoc | 11 | 97.4% | 97.4% | DRY | ILLIQ | 72 | 19.1 |
| 10 | Van tai, kho bai | 32 | 70.3% | 63.7% | DRY | ILLIQ | 70 | 18.9 |
| 11 | Lam nghiep va giay | 7 | 82.8% | 89.3% | DRY | ILLIQ | 56 | 15.6 |
| 12 | Thiet bi dien, dien tu | 4 | 33.4% | 44.7% | DRY | ILLIQ | 51 | 13.0 |
| 13 | Hang gia dung | 13 | 60.3% | 61.8% | DRY | ILLIQ | 36 | 12.1 |
| 14 | Ban le chung | 14 | 46.5% | 54.3% | DRY | ILLIQ | 30 | 10.8 |
| 15 | Kim loai cong nghiep | 10 | 1.0% | 1.1% | DRY | ILLIQ | 28 | 8.7 |
Thị trường hiện đang ở trạng thái Trung lập - Đi ngang. Độ rộng thị trường cho thấy sự suy yếu rõ rệt, với Breadth Score ở mức 29.82 và A/D Ratio chỉ 0.44, phản ánh số lượng cổ phiếu giảm giá áp đảo số lượng tăng giá. Tín hiệu này được xác nhận bởi chỉ báo New Highs - New Lows ở mức -61, cho thấy số lượng cổ phiếu thiết lập đáy mới đang vượt trội so với đỉnh mới. McClellan Oscillator đang ở mức -7.2 và Summation Index tại -261.47, cùng củng cố thêm bức tranh về một thị trường thiếu động lực và có dấu hiệu phân phối ngầm trong ngắn hạn. VNINDEX trong phiên gần nhất giảm nhẹ -0.25%, cho thấy diễn biến chỉ số tương đối đồng pha với sự yếu kém của độ rộng thị trường.
Dù VNINDEX vẫn giữ được trạng thái "BULL_PARTIAL" trên các khung thời gian lớn hơn, chất lượng của xu hướng tăng đang có dấu hiệu suy yếu đáng kể. Chỉ số đang gặp khó khăn khi giao dịch dưới cả EMA20 và EMA50 trên khung thời gian ngày (EMA20 ngày: 1798.8; EMA50 ngày: 1795.15), và dưới EMA20 tuần (1795.23). Đồng thời, chỉ số ROC5 và ROC20 đều âm, phản ánh xung lực tăng ngắn hạn đã mất đi.
Độ rộng thị trường thấp kết hợp với các chỉ báo McClellan và Summation Index đều âm cho thấy thiếu sự đồng thuận từ phần lớn cổ phiếu. Điều này ngụ ý rằng, dù có thể có một vài cổ phiếu hoặc nhóm ngành nhất định vẫn giữ được sức mạnh, nhưng đa số các mã đang trong giai đoạn điều chỉnh hoặc tích lũy với áp lực bán tiềm tàng. Khối lượng giao dịch trong phiên dù cao hơn trung bình 20 phiên nhưng tổng giá trị giao dịch lại thấp hơn, cho thấy có sự phân hóa trong hoạt động giao dịch và có thể là tín hiệu của giai đoạn phân phối hoặc điều chỉnh. Đặc biệt, chỉ báo OBV với độ dốc âm (-220,708,048) là một cảnh báo về dòng tiền đang có xu hướng rút ra khỏi thị trường.
Dòng tiền đang có sự phân hóa mạnh mẽ và không lan tỏa. Trong số các ngành được xếp hạng, nhóm Ngân hàng vẫn duy trì vị trí dẫn đầu nhưng với momentum "đi ngang", cho thấy đà tăng của nhóm này đã chững lại. Nhóm Sản xuất dầu khí lại là điểm sáng với momentum "tăng" và đứng thứ 2. Ngược lại, các nhóm như Đầu tư bất động sản và dịch vụ, Công ty Chứng khoán, và Sản xuất thực phẩm đang có momentum "giảm", cho thấy sự suy yếu và áp lực chốt lời.
Trong phiên giao dịch gần nhất, các mã đóng góp tích cực cho VNINDEX chủ yếu đến từ nhóm Dầu khí và một vài cổ phiếu riêng lẻ. Cụ thể, BSR (+2.11 điểm) và GAS (+1.52 điểm) là hai mã có ảnh hưởng lớn nhất theo chiều tăng. Trong khi đó, các mã kéo giảm chỉ số bao gồm MCH (-0.83 điểm), HPG (-0.8 điểm), và đặc biệt là sự suy yếu của một số mã ngân hàng như LPB (-0.6 điểm) và TCB (-0.6 điểm), cho thấy sự phân hóa ngay trong nhóm ngành dẫn dắt. Điều này càng làm nổi bật tính chất "đi ngang" và phân hóa của thị trường, khi đà tăng không được hỗ trợ bởi dòng tiền lan tỏa rộng khắp các nhóm ngành.
Kịch bản tích cực: * Điều kiện kích hoạt: VNINDEX đóng cửa trên vùng kháng cự quan trọng là EMA50 ngày (1795.15 điểm) và EMA20 ngày (1798.8 điểm) kèm khối lượng giao dịch cải thiện. Đồng thời, chỉ báo Breadth Score và A/D Ratio tăng trở lại trên 50, McClellan Oscillator chuyển sang dương và NH-NL duy trì ở mức dương. * Hệ quả dự kiến: Thị trường sẽ xác nhận khả năng thoát khỏi giai đoạn tích lũy đi ngang và mở rộng đà tăng. Dòng tiền sẽ có xu hướng lan tỏa hơn sang các nhóm ngành đang tích lũy có nền giá chặt chẽ, đặc biệt là các mã có setup VCP trong các ngành cải thiện momentum.
Kịch bản tiêu cực: * Điều kiện kích hoạt: VNINDEX đóng cửa dưới hỗ trợ quan trọng là EMA200 ngày (1760.07 điểm) hoặc thủng vùng hỗ trợ S1 hàng tuần (1760.71 điểm) kèm theo khối lượng lớn. Đồng thời, Breadth Score tiếp tục giảm, NH-NL duy trì âm sâu và Summation Index giảm mạnh hơn. * Hệ quả dự kiến: Thị trường sẽ xác nhận xu hướng suy yếu, mở ra giai đoạn điều chỉnh sâu hơn. Dòng tiền có thể rút khỏi các nhóm ngành dẫn dắt hiện tại và chuyển sang phòng thủ hoặc đứng ngoài. Các setup kỹ thuật trong Watchlist, đặc biệt là các setup "WATCH", có thể nhanh chóng thất bại.
Rủi ro lớn nhất hiện tại là sự thiếu đồng thuận từ độ rộng thị trường. Mặc dù chỉ số VNINDEX vẫn giữ được một số điểm tựa kỹ thuật trên khung thời gian lớn, nhưng Breadth Score thấp, A/D Ratio dưới 1, và NH-NL âm cho thấy phần lớn cổ phiếu đang suy yếu. Dòng tiền đang có dấu hiệu phân phối ngầm thể hiện qua chỉ báo OBV slope âm. Sự tập trung dòng tiền vào một vài cổ phiếu và nhóm ngành (Dầu khí) trong khi phần lớn thị trường đi ngang hoặc điều chỉnh tạo ra một môi trường dễ bị tổn thương. Nguy cơ sẽ gia tăng đáng kể nếu VNINDEX không thể giữ được mức hỗ trợ EMA200 ngày quanh 1760.07 điểm hoặc hỗ trợ EMA50 tuần quanh 1742.03 điểm, điều này có thể xác nhận một xu hướng giảm rõ ràng hơn.
Thị trường đang trong giai đoạn Trung lập - Đi ngang với những tín hiệu phân hóa mạnh mẽ. Dòng tiền vẫn có sự chọn lọc vào một số nhóm ngành cụ thể, nhưng thiếu đi sự lan tỏa cần thiết để tạo nên một xu hướng tăng bền vững. Nhà đầu tư cần duy trì sự thận trọng và tập trung vào các cổ phiếu có setup kỹ thuật mạnh và sức mạnh tương đối vượt trội trong bối cảnh thị trường này.
Để thị trường có thể cải thiện nhận định, VNINDEX cần sớm lấy lại và duy trì trên ngưỡng EMA50 ngày (1795.15 điểm) và EMA20 ngày (1798.8 điểm). Ngược lại, việc chỉ số đóng cửa dưới ngưỡng hỗ trợ quan trọng là EMA200 ngày ở mức 1760.07 điểm sẽ là tín hiệu cho thấy xu hướng tiêu cực có thể tiếp diễn và làm thay đổi hoàn toàn nhận định hiện tại.