| # | Mã | Ngành | % Giá | Điểm |
|---|---|---|---|---|
| 1 | GAS | Ga, nuoc va cac tien ich khac | +4.08% | +1.56 |
| 2 | STB | Ngan hang | +2.63% | +0.75 |
| 3 | BSR | San xuat dau khi | +2.56% | +0.68 |
| 4 | BVH | Bao hiem nhan tho | +5.38% | +0.54 |
| 5 | HDB | Ngan hang | +1.51% | +0.42 |
| 6 | MWG | Ban le chung | +1.52% | +0.34 |
| 7 | VNM | San xuat thuc pham | +0.97% | +0.26 |
| 8 | CRV | Dau tu bat dong san va dich vu | +5.81% | +0.21 |
| 9 | VRE | Dau tu bat dong san va dich vu | +1.88% | +0.21 |
| 10 | VPL | Du lich va giai tri | +0.67% | +0.19 |
| Tổng (top 10) | +5.16 | |||
| # | Mã | Ngành | % Giá | Điểm |
|---|---|---|---|---|
| 1 | VIC | Dau tu bat dong san va dich vu | -1.20% | -3.88 |
| 2 | LPB | Ngan hang | -2.86% | -0.93 |
| 3 | VPB | Ngan hang | -1.39% | -0.58 |
| 4 | VCB | Ngan hang | -0.51% | -0.52 |
| 5 | ACB | Ngan hang | -1.35% | -0.36 |
| 6 | DMX | Ban le chung | -1.45% | -0.33 |
| 7 | TCB | Ngan hang | -0.62% | -0.30 |
| 8 | HVN | Du lich va giai tri | -1.50% | -0.23 |
| 9 | BCM | Dau tu bat dong san va dich vu | -2.44% | -0.23 |
| 10 | MBB | Ngan hang | -0.50% | -0.21 |
| Tổng (top 10) | -7.57 | |||
| # | Ngành | Mã | W-Breadth | Eff Part | Liq | Class | Mom | Sort Score |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | Ngan hang | 23 | 35.0% | 37.9% | HIGH | WEAK | 22 | 35.0 |
| 2 | San xuat thuc pham | 30 | 54.0% | 56.8% | LOW | SPEC | 57 | 32.6 |
| 3 | Cong ty Chung khoan | 20 | 9.7% | 7.2% | MED | WEAK | 31 | 29.9 |
| 4 | Ban le chung | 14 | 30.5% | 52.2% | LOW | SPEC | 57 | 29.1 |
| 5 | Dau tu bat dong san va dich vu | 66 | 8.6% | 6.3% | MED | WEAK | 22 | 27.8 |
| 6 | San xuat dau khi | 3 | 100.0% | 100.0% | DRY | ILLIQ | 93 | 23.2 |
| 7 | Ga, nuoc va cac tien ich khac | 10 | 100.0% | 100.0% | DRY | ILLIQ | 90 | 21.5 |
| 8 | Lam nghiep va giay | 7 | 98.6% | 99.7% | DRY | ILLIQ | 88 | 21.0 |
| 9 | Do uong | 4 | 61.6% | 68.9% | DRY | ILLIQ | 77 | 18.4 |
| 10 | Oto va linh kien oto | 8 | 77.1% | 81.1% | DRY | ILLIQ | 76 | 18.2 |
| 11 | Hang gia dung | 13 | 51.9% | 33.0% | DRY | ILLIQ | 71 | 16.5 |
| 12 | Van tai, kho bai | 32 | 56.0% | 73.5% | DRY | ILLIQ | 60 | 16.2 |
| 13 | Kim loai cong nghiep | 10 | 0.3% | 1.1% | LOW | WEAK | 28 | 16.0 |
| 14 | Hoa chat | 27 | 37.3% | 56.3% | DRY | ILLIQ | 44 | 12.5 |
| 15 | Xay dung va vat lieu xay dung | 52 | 13.4% | 10.1% | DRY | ILLIQ | 34 | 10.3 |
Thị trường đang được đánh giá ở trạng thái Suy yếu - Đồng thuận giảm, cho thấy áp lực bán đang chi phối và được xác nhận bởi các chỉ báo độ rộng. Chỉ số Breadth Score đạt 41.47, cho thấy số lượng cổ phiếu có sức mạnh đang ở mức thấp. Tỷ lệ A/D Ratio là 0.96, phản ánh số mã giảm giá nhiều hơn số mã tăng giá trong phiên. NH-NL ở mức -16 điểm, tiếp tục xác nhận rằng số lượng cổ phiếu chạm đáy mới 52 tuần đang vượt trội so với số cổ phiếu đạt đỉnh mới. Chỉ báo McClellan Oscillator là 3.59 (gần mức 0), cho thấy động lực ngắn hạn của thị trường còn yếu. Trong khi đó, Summation Index ở mức -399.54 thể hiện một xu hướng suy yếu tiềm ẩn đã kéo dài và chưa có dấu hiệu cải thiện đáng kể.
VNINDEX đóng cửa tại 1727.46 điểm với mức giảm nhẹ -0.09% so với phiên trước, cho thấy áp lực bán vẫn duy trì nhưng không quá đột biến. Chỉ số đang nằm dưới tất cả các đường EMA quan trọng trên khung thời gian ngày (EMA20: 1758.17, EMA50: 1781.0, EMA200: 1747.29), cho thấy xu hướng ngắn và trung hạn đang chịu sức ép giảm giá. Mặc dù trên khung tuần, chỉ số vẫn giữ được trên EMA50 (1723.14 điểm) và EMA200 (1440.82 điểm), tạo nên cấu trúc "BULL_PARTIAL" (xu hướng tăng dài hạn vẫn còn nhưng ngắn hạn suy yếu), việc mất EMA20 tuần (1783.98 điểm) là một cảnh báo.
Chỉ số RSI trên cả khung tuần (47.24) và ngày (41.59) đều nằm dưới ngưỡng 50, phản ánh thiếu hụt động lực tăng trưởng. Khối lượng giao dịch trong phiên chỉ đạt 396.77 triệu đơn vị, thấp hơn đáng kể so với mức trung bình 20 phiên (587.58 triệu) và tỷ lệ rvol ở mức 0.68, xác nhận sự thiếu vắng dòng tiền lớn. Đường OBV có độ dốc âm (obv_slope = -371.68 triệu), củng cố nhận định về áp lực phân phối đang diễn ra. Độ rộng thị trường đồng thuận giảm, với các chỉ báo breadth đều cho thấy sự yếu kém, điều này khẳng định chất lượng của nhịp điều chỉnh hiện tại là có cơ sở và mang tính lan tỏa rộng.
Dòng tiền trên thị trường đang có sự phân hóa mạnh mẽ. Nhóm ngành Ngân hàng vẫn đứng đầu về xếp hạng sức mạnh tương đối (Rank 1), nhưng momentum của ngành này đang là "giảm". Điều này được phản ánh rõ qua sự đóng góp của các mã ngân hàng vào VNINDEX: trong khi STB (+0.75 điểm) và HDB (+0.42 điểm) có sự hỗ trợ tích cực, thì một số cổ phiếu trụ lớn khác như LPB (-0.93 điểm), VPB (-0.58 điểm), VCB (-0.52 điểm) và ACB (-0.36 điểm) lại là tác nhân chính ghìm chỉ số. Sự đối lập này cho thấy ngành ngân hàng đang trải qua giai đoạn điều chỉnh và tái cơ cấu dòng tiền nội tại.
Ngoài nhóm ngân hàng, thị trường còn ghi nhận đóng góp tích cực từ GAS (+1.56 điểm) thuộc ngành Ga, nước và các tiện ích khác (có momentum tăng) và BSR (+0.68 điểm) thuộc ngành Sản xuất dầu khí (cũng có momentum tăng). Ngược lại, mã VIC thuộc nhóm Đầu tư bất động sản và dịch vụ là cổ phiếu ghìm chỉ số mạnh nhất (-3.88 điểm). Nhóm ngành Sản xuất thực phẩm và Bán lẻ chung cũng thể hiện momentum "tăng" nhưng chưa đủ sức tạo đột phá cho thị trường chung. Điều này cho thấy dòng tiền đang có xu hướng luân chuyển một cách cục bộ, tìm đến các nhóm ngành ít bị ảnh hưởng bởi bối cảnh chung hoặc có câu chuyện riêng, nhưng chưa đủ để tạo động lực lan tỏa bền vững cho toàn thị trường.
volume_dry_up là true).volume_dry_up là true).EMA20-PB). Giá duy trì trên EMA50 và EMA200, kèm cạn kiệt khối lượng.volume_dry_up là true).volume_dry_up là false).volume_dry_up là true).volume_dry_up là true).EMA20-PB). Giá duy trì trên EMA50 và EMA200, kèm cạn kiệt khối lượng.volume_dry_up là true).Kịch bản tích cực:
* Điều kiện kích hoạt: VNINDEX bật lên thành công từ vùng hỗ trợ EMA50 tuần (1723.14 điểm) hoặc lấy lại được ngưỡng EMA200 ngày (1747.29 điểm) kèm khối lượng giao dịch cải thiện trở lại (tỷ lệ rvol vượt 1.0), đồng thời các chỉ báo độ rộng thị trường như A/D Ratio chuyển sang dương và NH-NL bắt đầu cho thấy số mã tăng vượt trội hơn.
* Hệ quả dự kiến: Thị trường có thể bước vào một giai đoạn phục hồi kỹ thuật, dòng tiền có thể lan tỏa dần sang các ngành có momentum tăng như Bán lẻ chung, Sản xuất thực phẩm, Sản xuất dầu khí. Các setup "WATCH" trong Watchlist có thể tìm thấy các điểm kích hoạt (pivot point) để hình thành xu hướng mới.
Kịch bản tiêu cực:
* Điều kiện kích hoạt: VNINDEX phá vỡ ngưỡng hỗ trợ EMA50 tuần (1723.14 điểm) và thủng vùng hỗ trợ S1 (1698.22 điểm) kèm khối lượng giao dịch gia tăng đột biến (tỷ lệ rvol trên 1.2), đồng thời độ rộng thị trường tiếp tục xấu đi với NH-NL âm sâu hơn và Summation Index giảm mạnh.
* Hệ quả dự kiến: Xu hướng giảm ngắn hạn sẽ được xác nhận thành trung hạn, áp lực bán gia tăng trên diện rộng và dòng tiền có xu hướng rút khỏi thị trường hoặc co cụm vào nhóm cổ phiếu phòng thủ. Các setup trong Watchlist có nguy cơ thất bại và cần được đánh giá lại.
⚠ Cảnh báo rủi ro: Thị trường đang trong trạng thái "Suy yếu - Đồng thuận giảm", cho thấy một bức tranh chung đầy thách thức. Rủi ro lớn nhất đến từ áp lực bán trong nhóm ngân hàng, vốn là ngành dẫn dắt. Sự phân hóa rõ rệt với việc các mã trụ lớn ghìm chỉ số cho thấy sự bất ổn ngay trong nội tại nhóm ngành này, có thể ảnh hưởng tiêu cực đến tâm lý chung.
Tính thanh khoản yếu và thiếu dòng tiền chủ động là một rủi ro đáng kể. Khối lượng giao dịch dưới mức trung bình và đường OBV dốc xuống cảnh báo rằng lực cầu còn yếu, và dòng tiền lớn chưa sẵn sàng đẩy giá lên. Điều này khiến cho bất kỳ nhịp phục hồi nào cũng có thể mang tính ngắn hạn và thiếu bền vững.
Rủi ro thị trường mất đi điểm tựa hỗ trợ quan trọng cuối cùng của xu hướng tăng trung hạn là EMA50 tuần (1723.14 điểm) là rất hiện hữu. Nếu VNINDEX thủng ngưỡng này, xu hướng giảm sẽ được xác nhận rõ ràng hơn và mở ra một giai đoạn điều chỉnh sâu hơn.
Tổng thể, thị trường đang ở trạng thái rủi ro hơn là thuận lợi, với áp lực giảm điểm và sự thiếu vắng dòng tiền xác nhận. Dù có một số tín hiệu tích cực từ các cổ phiếu riêng lẻ hoặc một vài ngành nhỏ, bức tranh chung vẫn cho thấy sự suy yếu và phân hóa rõ rệt.
Để đánh giá lại nhận định này, các mốc kỹ thuật cụ thể cần được theo dõi sát sao: * Ngưỡng hỗ trợ quan trọng nhất: EMA50 tuần quanh 1723.14 điểm. Việc VNINDEX duy trì được trên ngưỡng này sẽ là điều kiện tiên quyết cho bất kỳ kỳ vọng phục hồi kỹ thuật nào. * Ngưỡng kháng cự gần nhất: EMA200 ngày quanh 1747.29 điểm và EMA20 ngày quanh 1758.17 điểm. Việc chinh phục lại các ngưỡng này kèm khối lượng giao dịch cải thiện sẽ là tín hiệu tích cực đầu tiên xác nhận sự đảo chiều của xu hướng ngắn hạn. * Vùng hỗ trợ S1: 1698.22 điểm là ngưỡng cần được giữ vững để tránh kịch bản suy yếu sâu hơn và mở ra vùng giá thấp hơn. * Sự cải thiện đồng bộ của độ rộng thị trường, đặc biệt là A/D ratio duy trì trên 1.0 và NH-NL trở lại vùng dương, sẽ là yếu tố xác nhận quan trọng cho bất kỳ nhịp phục hồi nào.