| # | Mã | Ngành | % Giá | Điểm |
|---|---|---|---|---|
| 1 | VIC | Dau tu bat dong san va dich vu | +2.35% | +8.39 |
| 2 | VHM | Dau tu bat dong san va dich vu | +3.31% | +4.38 |
| 3 | STB | Ngan hang | +3.64% | +1.07 |
| 4 | HDB | Ngan hang | +2.69% | +0.76 |
| 5 | MBB | Ngan hang | +1.67% | +0.70 |
| 6 | VRE | Dau tu bat dong san va dich vu | +4.76% | +0.59 |
| 7 | LPB | Ngan hang | +1.51% | +0.52 |
| 8 | HVN | Du lich va giai tri | +3.26% | +0.51 |
| 9 | GEL | Dau tu bat dong san va dich vu | +6.83% | +0.32 |
| 10 | GEX | Thiet bi dien, dien tu | +6.42% | +0.29 |
| Tổng (top 10) | +17.55 | |||
| # | Mã | Ngành | % Giá | Điểm |
|---|---|---|---|---|
| 1 | VCB | Ngan hang | -1.32% | -1.46 |
| 2 | GAS | Ga, nuoc va cac tien ich khac | -1.83% | -0.68 |
| 3 | HPG | Kim loai cong nghiep | -1.77% | -0.67 |
| 4 | BSR | San xuat dau khi | -1.96% | -0.55 |
| 5 | TCB | Ngan hang | -1.00% | -0.46 |
| 6 | BID | Ngan hang | -0.65% | -0.38 |
| 7 | VNM | San xuat thuc pham | -1.33% | -0.36 |
| 8 | BVH | Bao hiem nhan tho | -2.02% | -0.21 |
| 9 | MWG | Ban le chung | -0.55% | -0.13 |
| 10 | TCX | Cong ty Chung khoan | -0.61% | -0.13 |
| Tổng (top 10) | -5.03 | |||
| # | Ngành | Mã | W-Breadth | Eff Part | Liq | Class | Mom | Sort Score |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | Dau tu bat dong san va dich vu | 66 | 64.2% | 70.3% | MED | EMERGING | 78 | 63.1 |
| 2 | Ngan hang | 21 | 36.2% | 43.9% | HIGH | WEAK | 46 | 51.0 |
| 3 | Phan mem va dich vu dien toan | 4 | 99.0% | 99.4% | LOW | ILLIQ | 90 | 45.6 |
| 4 | San xuat thuc pham | 29 | 50.3% | 61.8% | LOW | SPEC | 72 | 38.5 |
| 5 | Cong ty Chung khoan | 20 | 10.2% | 6.1% | MED | WEAK | 22 | 28.0 |
| 6 | Lam nghiep va giay | 6 | 97.8% | 99.3% | DRY | ILLIQ | 86 | 20.9 |
| 7 | Duoc pham va cong nghe sinh hoc | 11 | 95.3% | 99.1% | DRY | ILLIQ | 70 | 20.8 |
| 8 | Do uong | 4 | 54.1% | 64.3% | DRY | ILLIQ | 82 | 20.3 |
| 9 | Oto va linh kien oto | 8 | 77.8% | 80.4% | DRY | ILLIQ | 84 | 19.9 |
| 10 | Hoa chat | 28 | 37.0% | 36.6% | DRY | ILLIQ | 67 | 15.8 |
| 11 | Ban le chung | 13 | 21.4% | 48.1% | DRY | ILLIQ | 59 | 15.5 |
| 12 | Kim loai cong nghiep | 10 | 0.5% | 0.2% | LOW | WEAK | 26 | 15.4 |
| 13 | Van tai, kho bai | 33 | 34.8% | 17.0% | DRY | ILLIQ | 64 | 15.2 |
| 14 | Xay dung va vat lieu xay dung | 54 | 19.1% | 18.2% | DRY | ILLIQ | 42 | 11.6 |
| 15 | Thiet bi dien, dien tu | 4 | 0.0% | 0.0% | DRY | ILLIQ | 37 | 11.5 |
Thị trường đang trong giai đoạn Suy yếu - Đồng thuận giảm, phản ánh một xu hướng giảm giá được xác nhận trên diện rộng. Mặc dù chỉ số VNINDEX ghi nhận mức tăng 0.82% trong phiên gần nhất, nhưng độ rộng thị trường (Breadth Score 46.5) vẫn còn yếu. Tỷ lệ cổ phiếu tăng/giảm (A/D Ratio 1.32) cho thấy số lượng mã tăng giá đang chiếm ưu thế nhẹ trong phiên, nhưng điều này chưa đủ để đảo ngược bức tranh tổng thể. Số lượng mã lập đỉnh mới và đáy mới (NH-NL -8) nghiêng về phía các mã lập đáy mới, củng cố thêm tín hiệu suy yếu. Chỉ báo McClellan Oscillator ở mức 20.01 cho thấy xung lực tăng ngắn hạn đang có sự cải thiện, nhưng chỉ báo Summation Index ở mức -521.09 tiếp tục cảnh báo về áp lực bán mạnh mẽ và dai dẳng từ trung hạn. Sự phân kỳ giữa McClellan dương và Summation Index âm cho thấy những nỗ lực phục hồi chỉ mang tính cục bộ và chưa có sự đồng thuận rộng rãi để thay đổi xu hướng giảm tổng thể.
Xu hướng hiện tại của thị trường là phân hóa sâu sắc trong bối cảnh chung vẫn đang suy yếu. Chỉ số VNINDEX đóng cửa ở 1777.23 điểm, tăng so với phiên liền trước, và giữ vững trên EMA20 ngày (1755.03 điểm) cũng như EMA200 ngày (1745.76 điểm). Tuy nhiên, chỉ số vẫn nằm dưới EMA50 ngày (1789.01 điểm) và đặc biệt là dưới EMA20 tuần (1794.74 điểm), cho thấy áp lực kháng cự từ các đường trung bình động dài hạn hơn.
Chất lượng của nhịp tăng trong phiên gần nhất chưa thực sự thuyết phục khi khối lượng giao dịch (533.7 triệu cổ phiếu) thấp hơn mức trung bình 20 phiên (596.9 triệu cổ phiếu), với RVol đạt 0.89. Điều này cho thấy dòng tiền tham gia còn dè dặt, thiếu sự quyết liệt để đẩy giá lên bền vững. Mặc dù chỉ báo ROC5 (5.75%) cho thấy xung lực tăng ngắn hạn khá mạnh, nhưng ROC20 (-3.84%) vẫn đang ở mức âm, xác nhận rằng xu hướng trong 20 ngày gần nhất vẫn là giảm. Chỉ báo OBV có độ dốc dương nhẹ (OBV Slope 261.1 triệu), cho thấy có một số dòng tiền đang tích lũy, nhưng không đủ mạnh để tạo ra sự đảo chiều rõ rệt. Vị thế của VNINDEX trong 52 tuần (pos52 65.09%) cho thấy chỉ số đang nằm ở mức trung bình cao trong biên độ một năm, nhưng vẫn còn cách xa đỉnh 52 tuần (1933.11 điểm). Overall, thị trường đang ở trạng thái điều chỉnh và phân hóa, với một số nỗ lực hồi phục nhưng chưa có sự xác nhận từ độ rộng và dòng tiền lớn.
Dòng tiền trong phiên gần nhất cho thấy sự tập trung rõ rệt vào một số nhóm ngành nhất định. Ngành "Đầu tư bất động sản và dịch vụ" đang dẫn đầu với RS Score 63.1 và đà tăng trưởng tích cực, với các mã trụ cột như VIC và VHM đóng góp đáng kể vào đà tăng của VNINDEX. Cụ thể, VIC đã đóng góp tới 8.39 điểm và VHM đóng góp 4.38 điểm vào mức tăng của chỉ số.
Ngành "Ngân hàng" đứng thứ hai với RS Score 51.0 nhưng đà tăng trưởng đang ở trạng thái đi ngang. Trong phiên, nhóm ngân hàng có sự phân hóa mạnh: các mã như STB (+1.07 điểm), HDB (+0.76 điểm), MBB (+0.70 điểm) đóng góp tích cực, nhưng VCB lại là một trong những mã kéo lùi chỉ số mạnh nhất (-1.46 điểm). Điều này cho thấy sự luân chuyển nội bộ trong nhóm ngành này đang diễn ra, chưa có sự đồng thuận chung. Ngành "Phần mềm và dịch vụ điện toán" cũng cho thấy đà tăng trưởng tốt, đứng thứ 3 với RS Score 45.6.
Ở chiều ngược lại, ngành "Công ty Chứng khoán" đang có dấu hiệu suy yếu với RS Score 28.0 và đà giảm. Dòng tiền hiện tại mang tính chọn lọc, tập trung vào các nhóm có câu chuyện riêng hoặc đã tích lũy đủ tốt, trong khi các nhóm ngành nhạy cảm với thị trường chung như chứng khoán đang chịu áp lực. Sự luân chuyển này chưa đủ bền vững để tạo ra một xu hướng tăng giá rộng khắp cho toàn thị trường.
Kịch bản tích cực: Thị trường có thể xác nhận một nhịp phục hồi bền vững hơn nếu chỉ số VNINDEX đóng cửa trên ngưỡng kháng cự EMA20 tuần (1794.74 điểm) và sau đó là EMA50 ngày (1789.01 điểm) với khối lượng giao dịch cải thiện đáng kể so với mức trung bình 20 phiên. Đồng thời, độ rộng thị trường cần có sự lan tỏa mạnh mẽ hơn, thể hiện qua việc NH-NL chuyển sang dương và các nhóm ngành đang suy yếu có tín hiệu cải thiện về đà tăng. Điều này sẽ cho thấy dòng tiền đang thực sự quay trở lại và có sự đồng thuận cao hơn để hình thành một xu hướng mới.
Kịch bản tiêu cực: Thị trường có nguy cơ tiếp tục suy yếu nếu chỉ số VNINDEX không thể giữ vững các ngưỡng hỗ trợ EMA20 ngày (1755.03 điểm) và EMA200 ngày (1745.76 điểm), sau đó phá vỡ vùng hỗ trợ S1 tuần (1669.84 điểm) kèm khối lượng bán tháo tăng vọt. Trong kịch bản này, các chỉ báo độ rộng thị trường như Breadth Score và Summation Index sẽ tiếp tục giảm sâu, củng cố thêm tín hiệu của một xu hướng giảm giá kéo dài. Dòng tiền có thể rút ra khỏi các nhóm ngành dẫn dắt hiện tại và các cổ phiếu trong Watchlist sẽ có nguy cơ thất bại setup hàng loạt.
Rủi ro chính hiện tại là thị trường vẫn đang trong trạng thái suy yếu - đồng thuận giảm, mặc dù có phiên tăng điểm cục bộ. Điều này ngụ ý rằng bất kỳ nỗ lực phục hồi nào cũng cần được đánh giá cẩn trọng về chất lượng. Nỗi lo ngại lớn nhất là sự tăng điểm trong phiên gần nhất phụ thuộc quá nhiều vào một vài cổ phiếu trụ cột như VIC và VHM, trong khi độ rộng thị trường chung còn hạn chế và khối lượng giao dịch vẫn dưới mức trung bình. Nếu chỉ số mất đi điểm tựa EMA200 ngày quanh 1745.76 điểm, xu hướng giảm sẽ được củng cố và có thể mở ra vùng giá thấp hơn, đồng thời các setup kỹ thuật của cổ phiếu sẽ có nguy cơ thất bại cao.
Tổng thể, thị trường vẫn đang trong một bối cảnh kém thuận lợi khi duy trì trạng thái suy yếu - đồng thuận giảm, dù đã có những nỗ lực phục hồi chọn lọc. Dòng tiền hiện đang có sự phân hóa mạnh, tập trung vào một số nhóm ngành dẫn dắt nhưng chưa lan tỏa rộng khắp để tạo ra một xu hướng tăng bền vững.
Các mốc kỹ thuật cần được quan sát chặt chẽ ở các phiên tới bao gồm: ngưỡng kháng cự EMA20 tuần quanh 1794.74 điểm – nếu vượt qua được sẽ là tín hiệu tích cực cho xu hướng trung hạn. Ở chiều ngược lại, việc giữ vững hỗ trợ EMA200 ngày quanh 1745.76 điểm là tối quan trọng để tránh một đợt giảm sâu hơn; nếu mốc này bị phá vỡ, nhận định về thị trường sẽ chuyển sang tiêu cực rõ rệt hơn.