| # | Mã | Ngành | % Giá | Điểm |
|---|---|---|---|---|
| 1 | HPG | Kim loai cong nghiep | +3.19% | +1.09 |
| 2 | MBB | Ngan hang | +2.31% | +0.88 |
| 3 | VHM | Dau tu bat dong san va dich vu | +0.69% | +0.81 |
| 4 | VNM | San xuat thuc pham | +2.94% | +0.77 |
| 5 | BID | Ngan hang | +1.15% | +0.61 |
| 6 | MWG | Ban le chung | +3.00% | +0.61 |
| 7 | BSR | San xuat dau khi | +2.32% | +0.60 |
| 8 | MSN | San xuat thuc pham | +2.82% | +0.60 |
| 9 | SSI | Cong ty Chung khoan | +4.55% | +0.54 |
| 10 | VIC | Dau tu bat dong san va dich vu | +0.14% | +0.50 |
| Tổng (top 10) | +7.01 | |||
| # | Mã | Ngành | % Giá | Điểm |
|---|---|---|---|---|
| 1 | VJC | Du lich va giai tri | -2.06% | -0.34 |
| 2 | LPB | Ngan hang | -0.93% | -0.33 |
| 3 | HDB | Ngan hang | -0.79% | -0.22 |
| 4 | BVH | Bao hiem nhan tho | -1.57% | -0.15 |
| 5 | SAB | Do uong | -1.03% | -0.13 |
| 6 | PHR | Hoa chat | -3.51% | -0.06 |
| 7 | SHB | Ngan hang | -0.44% | -0.05 |
| 8 | NT2 | Dien | -2.84% | -0.04 |
| 9 | BWE | Ga, nuoc va cac tien ich khac | -1.60% | -0.03 |
| 10 | EVF | Ngan hang | -1.67% | -0.03 |
| Tổng (top 10) | -1.36 | |||
| # | Ngành | Mã | W-Breadth | Eff Part | Liq | Class | Mom | Sort Score |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | Dau tu bat dong san va dich vu | 66 | 31.3% | 30.5% | MED | WEAK | 36 | 40.9 |
| 2 | Ngan hang | 21 | 23.1% | 19.7% | HIGH | WEAK | 23 | 37.9 |
| 3 | Cong ty Chung khoan | 20 | 6.7% | 5.4% | MED | WEAK | 30 | 36.0 |
| 4 | San xuat thuc pham | 29 | 38.3% | 45.1% | LOW | WEAK | 48 | 29.8 |
| 5 | Phan mem va dich vu dien toan | 4 | 0.0% | 0.0% | LOW | ILLIQ | 37 | 21.5 |
| 6 | Kim loai cong nghiep | 10 | 0.7% | 0.6% | LOW | WEAK | 31 | 20.0 |
| 7 | Duoc pham va cong nghe sinh hoc | 11 | 92.6% | 88.1% | DRY | ILLIQ | 70 | 18.0 |
| 8 | Oto va linh kien oto | 8 | 44.4% | 41.9% | DRY | ILLIQ | 63 | 15.2 |
| 9 | Lam nghiep va giay | 6 | 59.1% | 34.3% | DRY | ILLIQ | 33 | 10.7 |
| 10 | Do dung ca nhan | 10 | 0.0% | 0.0% | DRY | ILLIQ | 29 | 10.7 |
| 11 | Ban le chung | 13 | 0.1% | 0.3% | DRY | ILLIQ | 28 | 9.5 |
| 12 | Hoa chat | 28 | 8.4% | 5.1% | DRY | ILLIQ | 33 | 9.3 |
| 13 | San xuat dau khi | 3 | 0.1% | 0.1% | DRY | ILLIQ | 33 | 9.2 |
| 14 | Xay dung va vat lieu xay dung | 54 | 14.6% | 11.4% | DRY | ILLIQ | 30 | 9.2 |
| 15 | Ga, nuoc va cac tien ich khac | 10 | 6.5% | 21.4% | DRY | ILLIQ | 31 | 9.0 |
Thị trường hiện đang ở trạng thái Suy yếu - Đồng thuận giảm. Độ rộng thị trường cho thấy sự yếu kém rõ rệt với Breadth Score đạt 36.96. Mặc dù tỷ lệ cổ phiếu tăng/giảm (A/D Ratio) là 1.49, cho thấy số mã tăng có phần nhỉnh hơn trong phiên, nhưng điều này không bù đắp được bức tranh tổng thể suy yếu. Số lượng mã lập đỉnh mới trừ đi số mã lập đáy mới (NH-NL) ở mức -60, phản ánh áp lực bán vẫn còn lớn và thiếu các cổ phiếu có sức mạnh thực sự. Chỉ báo McClellan Oscillator ở mức -12.95 và Summation Index ở mức -566.5, cả hai đều cho thấy xung lực thị trường đang tiêu cực và áp lực bán tích lũy vẫn đang hiện hữu, xác nhận xu hướng giảm hiện tại.
Xu hướng thị trường chung đang trong giai đoạn điều chỉnh và suy yếu rõ rệt. VNINDEX đang giao dịch dưới tất cả các đường EMA quan trọng như EMA20 tuần (1791.33 điểm), EMA50 tuần (1717.76 điểm), EMA20 ngày (1759.41 điểm) và EMA50 ngày (1798.46 điểm). Khoảng cách so với các đường MA này đều âm, thể hiện áp lực giảm giá mạnh trong cả ngắn và trung hạn. Mức RSI hàng tuần (40.29) và hàng ngày (30.28) đang ở vùng trung tính đến cận quá bán, cho thấy đà giảm có thể đang đi vào giai đoạn cuối của một nhịp điều chỉnh.
Tuy nhiên, sự phục hồi của chỉ số trong phiên gần nhất với khối lượng giao dịch tương đối (RVOL 1.09) cho thấy có lực cầu bắt đáy tham gia, nhưng chất lượng xu hướng tổng thể vẫn còn kém. Chỉ báo OBV với độ dốc âm (obv_slope -31871796.0) củng cố nhận định về dòng tiền đang có xu hướng phân phối tích cực trong giai đoạn gần đây. Vị thế so với đỉnh 52 tuần (pos52 43.97%) cho thấy VNINDEX đang giao dịch ở vùng giá dưới trung bình trong 1 năm qua. Với trạng thái "MIXED" về căn chỉnh xu hướng (trend_alignment) và "Neutral" về chế độ thị trường (regime), cho thấy thị trường đang trong giai đoạn khó xác định xu hướng rõ ràng, chủ yếu là điều chỉnh hoặc tích lũy lại với sự phân hóa cao giữa các nhóm cổ phiếu.
Dòng tiền hiện tại có xu hướng suy yếu trên diện rộng, thể hiện qua việc hầu hết các ngành dẫn dắt đều ghi nhận "momentum giảm". Nhóm ngành "Đầu tư bất động sản và dịch vụ" và "Ngân hàng" vẫn đứng đầu bảng xếp hạng sức mạnh tương đối (RS Rank 1 và 2), nhưng đà tăng của cả hai ngành đều đang chững lại hoặc suy yếu. Ngành "Công ty Chứng khoán" cũng xếp hạng cao (Rank 3) nhưng momentum cũng đang giảm. Điều này cho thấy các ngành dẫn dắt trong giai đoạn trước đang chịu áp lực điều chỉnh.
Trong bối cảnh thị trường hồi phục nhẹ trong phiên gần nhất, đóng góp vào đà tăng của VNINDEX chủ yếu đến từ các mã trụ lớn như HPG (Kim loại công nghiệp) với 1.09 điểm, MBB (Ngân hàng) với 0.88 điểm, VHM (Đầu tư bất động sản và dịch vụ) với 0.81 điểm, VNM (Sản xuất thực phẩm) với 0.77 điểm và BID (Ngân hàng) với 0.61 điểm. Đáng chú ý, ngành "Kim loại công nghiệp" không nằm trong nhóm dẫn dắt nhưng HPG vẫn có đóng góp lớn. Điều này ngụ ý rằng, mặc dù chỉ số có sự hồi phục, nhưng dòng tiền chưa lan tỏa đều mà vẫn tập trung vào một vài cổ phiếu vốn hóa lớn, trong khi nhiều mã khác vẫn chịu áp lực bán. Điều này cũng được thể hiện qua việc mã LPB thuộc nhóm ngân hàng (ngành dẫn dắt) lại nằm trong top giảm điểm với -0.33 điểm.
Duy nhất nhóm ngành "Dược phẩm và công nghệ sinh học" thể hiện "momentum tăng" dù xếp hạng thấp (Rank 7), cho thấy khả năng dòng tiền đang có sự dịch chuyển nhỏ sang các nhóm mang tính phòng thủ trong giai đoạn thị trường điều chỉnh.
Kịch bản tích cực: * Điều kiện kích hoạt: VNINDEX đóng cửa tuần trên EMA50 tuần tại 1717.76 điểm, McClellan Oscillator chuyển sang dương và duy trì đà tăng, Breadth Score cải thiện bền vững lên trên 60, và dốc OBV chuyển sang dương. * Hệ quả dự kiến: Dòng tiền sẽ có sự lan tỏa mạnh mẽ hơn ra các nhóm ngành, đặc biệt là các ngành có sức mạnh tương đối cao. Sự đồng thuận giữa chỉ số và độ rộng thị trường sẽ củng cố niềm tin, thúc đẩy thị trường bước vào giai đoạn tăng giá bền vững hơn, với nhiều cổ phiếu dẫn dắt mới xuất hiện.
Kịch bản tiêu cực: * Điều kiện kích hoạt: VNINDEX đóng cửa dưới mức hỗ trợ S1 tuần tại 1635.03 điểm kèm khối lượng lớn, NH-NL tiếp tục giảm sâu, và các nhóm ngành dẫn dắt hiện tại mất đi các vùng hỗ trợ quan trọng như EMA50. * Hệ quả dự kiến: Xu hướng giảm hiện tại sẽ được xác nhận, dẫn đến áp lực bán tháo gia tăng trên diện rộng. Dòng tiền sẽ rút khỏi các nhóm ngành rủi ro và chuyển sang các tài sản an toàn hơn, hoặc tiếp tục đứng ngoài. Các setup kỹ thuật trong watchlist sẽ dễ dàng thất bại.
Kịch bản trung tính (phân hóa): * Điều kiện kích hoạt: VNINDEX duy trì dao động trong biên độ từ S1 tuần (1635.03 điểm) đến Pivot tuần (1709.43 điểm), Breadth Score và các chỉ báo sức mạnh thị trường khác duy trì ở mức thấp nhưng không giảm quá sâu, và dòng tiền chỉ tập trung vào một số cổ phiếu riêng lẻ hoặc nhóm ngành phòng thủ. * Hệ quả dự kiến: Thị trường tiếp tục phân hóa sâu sắc. Cơ hội giao dịch chỉ xuất hiện ở các cổ phiếu có câu chuyện riêng hoặc tích lũy chặt chẽ, trong khi phần lớn thị trường vẫn chịu áp lực điều chỉnh hoặc đi ngang. Điều kiện giao dịch sẽ khó khăn và đòi hỏi sự chọn lọc rất kỹ lưỡng.
⚠ Cảnh báo rủi ro: Thị trường đang ở trạng thái "Suy yếu - Đồng thuận giảm", phản ánh sự thiếu hụt nghiêm trọng về độ rộng. Mặc dù chỉ số có thể có những nhịp hồi phục do một vài mã trụ lớn kéo điểm, nhưng đây là dấu hiệu của sự phân hóa và thiếu bền vững của dòng tiền. Rủi ro lớn nhất hiện tại là sự hồi phục của chỉ số không được xác nhận bởi độ rộng thị trường, khiến các nhịp tăng chỉ mang tính kỹ thuật và dễ dàng bị đảo chiều. Các ngành dẫn dắt hiện tại đều có momentum giảm, cho thấy áp lực chốt lời đang gia tăng và thiếu nhóm ngành dẫn dắt rõ ràng. Nếu VNINDEX không thể giữ được mức hỗ trợ S1 tuần tại 1635.03 điểm và đóng cửa dưới mức này, kịch bản suy yếu đồng thuận sẽ được củng cố và có thể dẫn đến một nhịp giảm sâu hơn. Hơn nữa, việc hầu hết các cổ phiếu trong watchlist vẫn đang ở trạng thái "WATCH" và chưa có setup "ACTIONABLE" cho thấy các điểm vào lệnh an toàn và rõ ràng vẫn còn khan hiếm.
Tổng thể thị trường hiện tại đang nghiêng về xu hướng rủi ro hơn là thuận lợi, với dòng tiền còn hạn chế và độ rộng thị trường yếu kém. Cần quan sát chặt chẽ các mốc kỹ thuật quan trọng trong các phiên tới: VNINDEX cần vượt và giữ vững trên EMA50 tuần tại 1717.76 điểm để thể hiện một sự cải thiện bền vững. Ngược lại, nếu chỉ số đóng cửa dưới mức hỗ trợ S1 tuần tại 1635.03 điểm, nhận định về xu hướng giảm sẽ được xác nhận và thị trường có thể đối mặt với áp lực lớn hơn.